Le renouvellement hypothécaire : un moment stratégique à ne pas négliger

Au Canada, la grande majorité des hypothèques sont structurées avec des termes de un à cinq ans, le terme de cinq ans étant le plus courant. À chaque échéance de terme, l'emprunteur doit renouveler son hypothèque, ce qui constitue une occasion de renégocier les conditions, de changer de prêteur et de s'adapter au contexte de taux actuel. Selon l'Agence de la consommation en matière financière du Canada (ACFC), trop d'emprunteurs signent simplement l'offre de renouvellement de leur prêteur actuel sans magasiner, laissant potentiellement des milliers de dollars sur la table.

Comprendre les cycles de taux d'intérêt

Les taux d'intérêt évoluent en cycles influencés par la politique monétaire de la Banque du Canada, l'inflation, la croissance économique et les conditions mondiales. Un cycle complet comprend typiquement une phase de hausse (resserrement monétaire pour combattre l'inflation), un plateau (taux stables en période d'observation), et une phase de baisse (assouplissement pour stimuler l'économie). Reconnaître la position actuelle dans le cycle est essentiel pour optimiser votre stratégie de renouvellement.

• Phase de hausse : les taux montent progressivement — un taux fixe offre une protection contre les augmentations futures
• Plateau : les taux sont stables — comparez attentivement fixe et variable, l'écart entre les deux est un indicateur clé
• Phase de baisse : les taux diminuent — un taux variable peut vous permettre de profiter des réductions au fil du temps
• Incertitude : direction peu claire — un terme plus court (un à trois ans) offre de la flexibilité pour se repositionner plus tôt

La fenêtre de blocage de taux : votre outil stratégique

La plupart des prêteurs canadiens offrent la possibilité de bloquer (verrouiller) un taux hypothécaire de 90 à 120 jours avant la date de renouvellement ou de financement. Cette garantie de taux fonctionne comme une option financière : si les taux augmentent pendant la période de blocage, vous conservez votre taux garanti. Si les taux baissent, plusieurs prêteurs offrent un ajustement à la baisse automatique ou sur demande. Votre courtier hypothécaire peut bloquer un taux auprès de plusieurs prêteurs simultanément pour maximiser vos chances d'obtenir le taux le plus compétitif au moment de la finalisation.

Stratégies de renouvellement selon le contexte de taux

1. Évaluez votre situation actuelle: Notez votre taux actuel, le solde restant, la date d'échéance du terme et vos objectifs financiers. Avez-vous besoin de flexibilité? Voulez-vous rembourser plus rapidement? Ces facteurs influenceront votre choix de terme et de type de taux.
2. Analysez la position dans le cycle: Consultez les annonces récentes de la Banque du Canada et les prévisions des grandes banques. Si les taux semblent avoir atteint un sommet, un taux variable ou un terme court pourrait être avantageux. Si les taux sont bas et susceptibles de monter, un taux fixe à cinq ans offre une certitude.
3. Bloquez un taux avantageux tôt: Dès que vous repérez un taux compétitif (90 à 120 jours avant l'échéance), demandez à votre courtier de le bloquer. Vous pouvez toujours obtenir un ajustement si les taux baissent davantage, mais vous serez protégé en cas de hausse.
4. Comparez au moins trois offres: Ne vous limitez pas à votre prêteur actuel. Un courtier agréé par l'AMF a accès à des dizaines de prêteurs incluant banques, caisses Desjardins, sociétés de fiducie et prêteurs alternatifs. La différence de taux entre le meilleur et le pire offrant peut représenter des milliers de dollars sur un terme de cinq ans.
5. Considérez un transfert de prêteur: Au renouvellement, vous pouvez transférer votre hypothèque à un autre prêteur sans pénalité. Le nouveau prêteur assume généralement les frais d'évaluation et les frais juridiques. C'est une option particulièrement intéressante si votre prêteur actuel n'offre pas un taux compétitif.

L'approche hybride : combiner fixe et variable

Certains prêteurs au Canada offrent des produits hybrides qui combinent une portion à taux fixe et une portion à taux variable dans la même hypothèque. Cette approche permet de profiter partiellement des baisses de taux tout en conservant une certaine stabilité. Par exemple, vous pourriez placer 60 % de votre hypothèque à taux fixe et 40 % à taux variable. En période d'incertitude dans le cycle des taux, cette stratégie de diversification peut être judicieuse. Discutez avec votre courtier de la proportion idéale selon votre tolérance au risque et les conditions actuelles du marché.